Про затвердження Критеріїв оцінки фінансового стану недержавного пенсійного фонду

Відповідно до статті 52 Закону України "Про недержавне пенсійне забезпечення" Державна комісія з регулювання ринків фінансових послуг України

1. Затвердити Критерії оцінки фінансового стану недержавного пенсійного фонду, (далі - Критерії) що додаються.

2. Розділ третій Критеріїв набуває чинності з 01.01.2008 р.

3. Контроль за виконанням цього розпорядження покласти на заступника Голови Державної комісії з регулювання ринків фінансових послуг України - Левченко В.П.

Критерії оцінки фінансового стану недержавного пенсійного фонду (далі - Критерії) розроблені відповідно до пункту 4 частини першої статті 28 та статті 29 Закону України "Про фінансові послуги та державне регулювання ринків фінансових послуг", частини першої статті 52 Закону України "Про недержавне пенсійне забезпечення" (далі - Закон).

1.1. Ці Критерії являють собою сукупність показників, що відображають основні аспекти діяльності недержавного пенсійного фонду (далі - пенсійний фонд) та розроблені для проведення Державною комісією з регулювання ринків фінансових послуг України (далі - Держфінпослуг) оцінки фінансового стану пенсійних фондів з метою виконання пенсійними фондами зобов'язань перед учасниками.

1.2. Відповідно до цих Критеріїв, Держфінпослуг здійснює розрахунок показників із застосуванням методів обробки та аналізу інформації про фінансовий стан пенсійного фонду на підставі даних звітності з недержавного пенсійного забезпечення, наданих адміністратором пенсійного фонду відповідно до Положення про подання адміністратором звітності з недержавного пенсійного забезпечення, затвердженого розпорядженням Держфінпослуг від 22.06.2004 N 1100, зареєстрованого Міністерством юстиції України 19.07.2004 за N 898/9497 (далі - Положення про звітність). Результати проведеного оцінювання записуються в формах згідно з додатками 1, 3 та 4 окремо по кожному пенсійному фонду.

1.3. Терміни, що використовуються в цих Критеріях:

зворотність пенсійних накопичень - здатність пенсійного фонду виконати зобов'язання перед учасниками по виплаті (передачі) коштів учасників при умовно одночасному розриві пенсійних контрактів і договорів про виплату пенсій;

сукупні фактичні пенсійні внески - пенсійні внески, фактично сплачені вкладниками відповідно до пенсійних контрактів на день проведення оцінки в розрахунковому періоді;

зобов'язання пенсійного фонду - загальна сума зобов'язань, які підлягають виконанню на дату складання звітності пенсійного фонду (далі - зобов'язання фонду), до яких належать короткострокові зобов'язання пенсійного фонду перед учасниками (виплати відповідно до договору про виплату пенсії на визначений строк; нараховані, але не здійснені пенсійні виплати; суми, що підлягають перерахуванню) та зобов'язання пенсійного фонду перед третіми особами (нарахована оплата послуг суб'єктам, що обслуговують пенсійний фонд, кредиторська заборгованість з оплати чи поставки активів тощо).

Інші терміни, які вживаються в цих Критеріях, застосовуються у їх значенні відповідно до чинного законодавства.

2.1. Фінансовий стан пенсійного фонду характеризується такими критеріями:

1) надійністю функціонування (загальною, абсолютною та поточною платоспроможністю; рівнем диверсифікації пенсійних активів);

2) економічною ефективністю діяльності (зростанням чистої вартості одиниці пенсійних внесків, прибутковістю інвестування пенсійних активів);

3) ліквідністю пенсійних активів (поточна та планова ліквідність);

4) зворотністю пенсійних накопичень учасників.

2.2. Надійність функціонування - здатність фонду виконувати зобов'язання перед учасниками пенсійного фонду за поточними пенсійними контрактами та договорами станом на звітну дату.

2.2.1. До показників, що характеризують порушення загальної платоспроможності фонду, відноситься:

1) зростання суми заборгованості по виплатах за всіма пенсійними схемами (п. 5 додатка 2);

2) зростання заборгованості фонду по перерахуванню пенсійних коштів (п. 6 додатка 2);

3) зростання заборгованості по нарахованих, але не здійснених виплатах фонду (п. 7 додатка 2);

4) зростання заборгованості по внесках за всіма пенсійними схемами (п. 8 додатка 2).

2.2.2. У разі, якщо при розрахунку виявлено не менше 2 показників порушення загальної платоспроможності, Держфінпослуг має право на застосування методів реагування, визначених розділом 3 цих Критеріїв.

2.2.3. Поточна платоспроможністю оцінюється із припущення, що сума грошових коштів та їх еквівалентів забезпечує покриття всіх поточних зобов'язань фонду на дату складання звітності (п. 1 додатка 2).

2.2.4. Рівень диверсифікації активів пенсійного фонду (Рд) відображає оцінку якості інвестиційного портфелю пенсійного фонду та визначається з використання оціночних груп, до яких відносяться відповідні активи фонду (додаток 3).

Інвестиційний портфель пенсійного фонду вважається низько диверсифікованим при: Рд < 20 балів; середньо диверсифікованим при: 20 балів <= Рд < 28 балів; високо диверсифікованим при: Рд >= 28 балів.

2.3. Економічна ефективність діяльності фонду оцінюється за наступними критеріями:

2.3.1. Оцінка економічної ефективності інвестиційної діяльності пенсійного фонду здійснюється шляхом оцінки динаміки зміни показників чистої вартості одиниці пенсійних внесків фонду.

На підставі зміни показника чистої вартості одиниці пенсійних внесків робиться висновок про те, в яку суму пенсійних коштів учасника пенсійного фонду на кінець звітного періоду конвертується одиниця пенсійного внеску вкладника, здійсненого на початку періоду.

Чим вища чиста вартість одиниці пенсійних внесків у порівнянні з попереднім періодом, тим вища ефективність інвестиційної політики пенсійного фонду.

2.3.3.Оцінка прибутковості інвестування активів пенсійного фонду.

Прибутковість інвестування пенсійних активів розраховується окремо по кожному інвестиційному портфелю (для виплат пенсій на визначений строк і формування накопичень інших учасників).

Показники прибутковості інвестування пенсійних активів зазначаються в додатка 1 за період з початку поточного року; в порівнянні з попереднім календарним роком (не розраховується, якщо період управління активами відповідного пенсійного фонду в попередньому році становить менше двох звітних (проміжних) періодів); в порівнянні з трьома попередніми календарними роками (не розраховується, якщо період управління активами відповідного пенсійного фонду становить в кожному році менше двох звітних (проміжних) періодів).

2.3.4. Коефіцієнт номінального доходу встановлюється на підставі розрахункових показників зміни чистої вартості одиниці пенсійних внесків пенсійного фонду без урахування інфляції.

2.3.5. Коефіцієнт реального доходу встановлюється на підставі розрахункових показників зміни чистої вартості одиниці пенсійних внесків пенсійного фонду з урахуванням інфляції та дозволяє оцінити:

- прибутковість фонду, в тому числі в порівнянні з іншими фондами й середньорічними показниками прибутковості фондів;

- виконання зобов'язань особою, що здійснює управління активами фонду, по забезпеченню мінімальної прибутковості, якщо таке зобов'язання передбачене договором про управлінням активами.

2.3.6. Коефіцієнт реального доходу пенсійного фонду в порівнянні з трьома попередніми календарними роками розраховується за формулою 5:

2.4. Ліквідність пенсійного фонду - здатність швидко (у строки, передбачені договорами й законодавством) і без значних втрат вартості пенсійних активів трансформувати активи фонду в грошові кошти, необхідні для покриття фондом зобов'язань перед учасниками щодо наступних виплат (передачі коштів) учасникам (групи учасників) фонду.

2.4.1. Ліквідність фонду оцінюється за обсягом грошових коштів пенсійних активів та поточних надходжень внесків для виконання зобов'язань перед учасниками. При оцінці ліквідності розглядають поточну й планову ліквідність фонду.

2.4.2. Поточна ліквідність (Л1) - достатність на дату складання звітності сум грошових коштів та їх еквівалентів, необхідних для здійснення передбачених законодавством виплат, а також переведення коштів учасників пенсійного фонду (п. 3 додатка 2).

2.4.3. Планова ліквідність (Л2) - достатність на дату складання звітності сум грошових коштів та їх еквівалентів, прогнозованих надходжень у вигляді пенсійних внесків та інвестиційного доходу, необхідних для покриття короткострокових зобов'язань фонду перед учасниками, передбачених у звітному періоді, та прогнозованих виплат учасникам (оцінюється за наявністю необхідного обсягу коштів для позапланових виплат) (п. 4 додатка 2).

Прогнозування сум, необхідних для здійснення виплат (переведення коштів), здійснюється на підставі аналізу статистичних даних попередніх періодів та прогнозного показника можливих виплат в наступному періоді або в першому наближенні приймається рівною сумі виплат (переведених коштів) учасникам у попередньому періоді.

Показник планової ліквідності фонду вважається достатнім, якщо сума коштів у вигляді прогнозованої суми внесків та грошових еквівалентів коштів перевищує суми, необхідні для здійснення поточних та прогнозованих виплат (передачі коштів учасника) у строки, передбачені законодавством.

2.5. Зворотність оцінюється на підставі коштів, що будуть отримані пенсійним фондом від реалізації пенсійних активів при умовній ліквідації фонду у випадку одночасного розірвання всіх пенсійних контрактів та договорів про виплату пенсії на визначений строк. Розрахунок умовно ліквідаційного обсягу коштів провадиться з урахуванням необхідності передачі цих коштів на користь учасників, що вибувають із фонду, у строки, передбачені Законом.

2.5.2. Зворотність вважається задовільною, якщо обсяг коштів, що будуть одержані фондом від продажу всіх пенсійних активів (ЗСПА), достатній для покриття зобов'язань перед учасникам фонду із розрахунку не менше суми пенсійних внесків, сплачених на їх користь (ЗСПВ), тобто виконується умова: ЗСПА >= ЗСПВ.

ЗСПА приймається рівним чистої вартості активів пенсійного фонду (ЧВА) на дату проведення оцінки (дата складання звітності). У випадку недостатності умовно ліквідаційного обсягу коштів (зазначена умова не виконується) зворотність уважається незадовільною.

2.6. Значення показників діяльності фонду, встановлені цими Критеріями, можуть змінюватися Держфінпослуг для кожної групи фондів, виходячи зі стану й перспектив розвитку системи недержавного пенсійного забезпечення.

2.6.1. Критерії віднесення пенсійного фонду до тої або іншої групи та визначення груп оцінюваних фондів встановлюються Держфінпослуг один раз на рік, не пізніше ніж за квартал до проведення оцінки.

3.1. Держфінпослуг у місячний строк після отримання звітності з недержавного пенсійного забезпечення проводить оцінку фінансового стану пенсійного фонду шляхом аналізу основних фінансових показників, відповідно до цих Критеріїв.

3.2. У разі, якщо річний реальний дохід пенсійного фонду визнано Держфінпослуг низьким порівняно з середніми показниками реального доходу інших пенсійних фондів, Держфінпослуг має право:

1) рекомендувати раді пенсійного фонду розглянути питання щодо внесення змін до інвестиційної декларації фонду, заміни особи, що здійснює управління активами такого пенсійного фонду, або щодо здійснення інших заходів для забезпечення дотримання належного рівня інвестиційного прибутку;

2) повідомити про це Державну комісію з цінних паперів та фондового ринку.

3.3. У разі, якщо за результатами аналізу у пенсійного фонду виявлено незадовільними більш ніж 20 відсотків показників пенсійного фонду, Держфінпослуг може:

1) рекомендувати раді пенсійного фонду розглянути питання щодо внесення змін до інвестиційної декларації фонду, заміни особи, що здійснює управління активами такого пенсійного фонду, або здійснення інших заходів для забезпечення належного рівня інвестиційного прибутку;

2) рекомендувати раді пенсійного фонду переглянути договори про обслуговування пенсійного фонду суб'єктами недержавного пенсійного забезпечення з метою скорочення видатків на оплату послуг за рахунок пенсійних активів;

3) встановити іншу періодичність подання адміністратором звітності з недержавного пенсійного забезпечення, але не частіше одного разу на тиждень.